SCPI Fair Invest
Historique et Gestion de la SCPI Fair Invest
La SCPI Fair Invest est une SCPI de rendement dont le taux d’occupation financier très élevé atteste d’une excellente gestion.
Création et Gestionnaire
La SCPI Fair Invest est récente, puisqu’elle a vu le jour en 2018 sous l’impulsion de la société de gestion Norma Capital. Il s’agit d’une SCPI à capital variable, dont l’un des objectifs affichés est d’améliorer les critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (critères ESG) au sein de son portefeuille d’actifs immobiliers.
La création de Norma Capital remonte à l’année 2015. Cette société de gestion opère sur un champ d’activités recouvrant les fonds d’investissement grand public tels que la SCPI Fair Invest, ainsi que des solutions de placement pour les professionnels, tels que des OPPCI (organisme professionnel de placement collectif immobilier).
Evolution et Performances Passées
Le taux de distribution de la SCPI Fair Invest en 2022 était de 4,72%, pour des dividendes bruts de 9,43 euros. Ces dernières années, l’évolution de ces performances s’est traduite comme suit :
| 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | |
| Taux de distribution | - | 2,20% | 4,51% | 4,71% | 4,72% |
| Dividende brut | - | 4,39 € | 9,02 € | 9,42 € | 9,43 € |
Avantages de la SCPI Fair Invest
L’un des avantages de la SCPI Fair Invest est son taux d’occupation financier (TOF) de 100%. Ce TOF témoigne d’une très bonne gestion. L’expertise du gestionnaire lui permet en effet de maximiser les loyers, impliquant que le choix des locataires est excellent et que l’attractivité des biens ciblés par la SCPI est haute.
Par ailleurs, Fair Invest est une SCPI engagée sur le plan social et environnemental. Elle a obtenu en 2020, comme nous y reviendrons, le label ISR (investissement socialement responsable).
Stratégie d'Investissement de Fair Invest
La stratégie d’investissement mise en place par Norma Capital cible en priorité l’immobilier tertiaire.
Secteurs d'Investissement Privilégiés
La SCPI Fair Invest privilégie des actifs immobiliers tels que des immeubles de bureaux, des murs de commerce ou encore des locaux d’activité, qui se répartissent de la manière suivante :
· 76% dans le secteur de la santé et du bien-être
· 21% d’immeubles de bureaux
Par ailleurs, dans sa logique d’engagement envers les critères ESG, le patrimoine immobilier de Fair Invest se concentre en priorité des secteurs d’activité spécifiques tels que l’insertion à l’emploi, la cohésion sociale, la promotion d’énergies renouvelables, la santé, le bien-être et la petite enfance, l’éducation, ou encore l’entraide sociale.
D’un point de vue géographique, son parc immobilier se répartit comme suit :
· 35% en région parisienne
· 65% dans les autres régions françaises
Critères ESG et Label ISR
L’un des objectifs de la SCPI Fair Invest est d’intégrer les critères ESG dans sa politique d’investissement et de rechercher l’amélioration de ces critères dans la gestion même des biens sous sa gestion. Avant toute acquisition, les actifs immobiliers sont soumis à une évaluation ESG. Par la suite, chacun des actifs se voit attribuer un plan d’amélioration : une évaluation à date et une note à atteindre.
Avec le label ISR, Fair Invest avance vouloir donner du sens à l’épargne immobilière. Elle ajoute ainsi la dimension d’utilité à la logique de SCPI plus classique de rendement au regard des risques encourus. L’axe social de sa stratégie d’investissement est donc très important.
Exclusions Sectorielles
Dans cette optique, certains secteurs d’activité sont systématiquement écartés de la politique d’investissement de Norma Capital. C’est le cas de l’exploitation des énergies fossiles, de la pétrochimie, de l’alcool et du tabac, ou encore des jeux et de la spéculation financière. A noter que la SCPI Fair Invest précise ne pas investir en s’endettant.
Comment Investir dans la SCPI Fair Invest ?
La SCPI Fair Invest est accessible à tous les profils, de l’investisseur souhaitant diversifier son portefeuille au petit épargnant.
Modalités de Souscription
Le prix de souscription de chaque part s’élève à 202 euros en 2023. Le ticket d’entrée pour un nouvel associé nécessitant un minimum de 5 parts, il s’élève donc à 1 010 euros. Il est possible d’investir dans la SCPI Fair Invest au comptant ou en démembrement (nue-propriété et usufruit). Le délai de jouissance, quant à lui, est défini au premier jour du sixième mois après que la société ait reçu les fonds.
Fiscalité
En tant que SCPI, la fiscalité de Fair Invest est transparente. Les revenus potentiels provenant de la location des actifs immobiliers relèvent du régime fiscal des revenus fonciers de chaque associé :
· IR (impôt sur le revenu selon le barème progressif)
· Prélèvements sociaux (17,2%)
En cas de cessions de parts, c’est le régime des plus-values immobilières qui s’applique, à savoir un taux global de 36,2% avec possibilité d’exonération.
Pourquoi choisir la SCPI Fair Invest ?
En résumé, la SCPI Fair Invest offre de nombreux avantages, son engagement social et environnemental figurant en tête de liste.
L'analyse de Homunity
On l’a vu, la SCPI Fair Invest se veut engagée sur le plan social et environnemental et privilégie des secteurs socialement positifs tels que la santé, le bien-être et l’éducation. Adjoignant ainsi la notion d’utilité et de service à la logique de performance propre aux SCPI, elle permet à vos investissements d’avoir un meilleur impact sur l’économie et le marché immobilier.
Par ailleurs, cet engagement en faveur des critères ESG ne sacrifie pas l’aspect de rendement nécessaire lorsque l’on parle d’investissement : en effet, l’excellente gestion dont elle fait l’objet se traduit par un taux d’occupation élevé. Enfin, son ticket d’entrée peu élevé permet à de nombreux profils d’investisseurs d’intégrer le capital de la SCPI Fair Invest.
Contact et Conseils Personnalisés
Attention, les rendements passés d’une SCPI ne préjugent pas de ses performances futures et votre capital n’est pas garanti. Cela signifie que vous vous exposez à une perte de capital. Néanmoins, la diversification du capital au travers d’actifs répartis dans différents secteurs (éducation, santé, cohésion sociale, énergies renouvelables) vous permet de bénéficier d’une réelle mutualisation des risques. Si vous souhaitez plus d'informations sur les risques de la SCPI, consultez notre guide sur les SCPI.
N’hésitez pas à télécharger le bulletin trimestriel et le rapport annuel de la SCPI pour en savoir plus.
D’autres solutions d’investissement en SCPI ?
La SCPI Fair Invest n’est pas la seule du marché, n’hésitez donc pas à découvrir les spécificités des autres fonds d’investissement existants pour faire le meilleur choix possible :
